Das Gesetz brechen, indem Sie das UTMA-Geld Ihres Kindes ausgeben

In Anbetracht der Wichtigkeit, Ihre Kinder über Geld zu unterrichten, haben wir im Laufe der Jahre viel Zeit damit verbracht, das Thema zu diskutieren, insbesondere, da es sich um die beliebteste Form der nicht-vertrauensvollen Schenkungsmechanismen handelt. die UTMA; Von einem Bargeldgeschenk über die UTMA bis zur Übertragung von Aktien nach den UTMA-Gesetzen haben wir die Waterfront abgedeckt. Ich habe sogar erklärt, sehr zum Schock vieler Eltern, Sie können ein Geschenk zu einem Minderjährigen nicht ungeschehen machen, weil UTMA in den fünfzig Zuständen geschrieben wird.

Es gibt kein Klingeln mehr, nachdem der Scheck hinterlegt wurde, die Aktien übertragen wurden oder die Transaktionen der Investmentfonds aufgezeichnet wurden. Leider scheinen viele Leute das Memo nicht zu bekommen. Ein Auffrischungskurs scheint in der Hoffnung in Ordnung zu sein, dass er auch nur einen von Ihnen davor bewahrt, einen lebensverändernden Fehler zu machen, der Ihre Familie auseinander reißt und Sie finanziell verwüstet.

Hypothetische UTMA-Situationen, in denen ein Elternteil versucht werden könnte, das Geld des Kindes auszugeben

Stellen Sie sich vor, Sie eröffnen ein Sparkonto für Ihr Kind bei der örtlichen Bank und hinterlegen $ 10, 000 in der Hoffnung, irgendwann verwenden Sie es, um für das College zu bezahlen. Sie geben seinen Namen auf dem Konto ein und benennen sich gleichzeitig als Depotbank. Sie kümmern sich nicht um die Tatsache, dass jedes einzelne Finanzinstitut, das diese Art von Setup zulässt, den Titel als "UTMA" -Konto strukturiert, steht für das Konto "Uniform Transfer to Minors Act".

In der nächsten Woche werden Sie mit einer enormen medizinischen Rechnung konfrontiert, die Ihre Zahlungsfähigkeit bedroht. Sie müssen sogar Insolvenz anmelden, es sei denn, Sie können etwas ausarbeiten. In Panik gehst du zurück zur Bank, ziehst die $ 10.000 zurück, die du auf das Konto deines Sohnes gesteckt hast, und stellst fest, dass du sie später ersetzen wirst. Klingt das für Sie vernünftig?

Oder wie wäre es mit diesem Szenario: Ihre Mutter stirbt und hinterlässt Ihrer fünfjährigen Tochter (ihrer Enkelin) 150.000 US-Dollar und nennt Sie Nachfolgerin eines von ihr gegründeten Brokerage-Kontos, das mit Blue-Chip-Aktien wie Coca-Cola gefüllt ist. Cola, Colgate-Palmolive, Johnson & Johnson, Hershey und Procter & Gamble. Wenn Ihre Tochter dreizehn Jahre alt ist, bricht sie sich ein Bein bei einem Sportunfall zu einer Zeit, in der Sie arbeitslos sind und keine Krankenversicherung haben. Sie beschließen, ein paar tausend Dollar abzuheben, um ihre Arztrechnungen aus ihrem Konto zu bezahlen. Klingt das für Sie vernünftig?

Schließlich beschließt dein Bruder, deinem Sohn (seinem Neffen) einen Scheck über $ 1 000 pro Weihnachten zu geben, damit er für das College bezahlen kann. Der Scheck wird an "Ihr Name als Verwalter für Name des Neffen" ausgestellt.Sie deponieren das Geld auf Ihrem eigenen Girokonto, ohne etwas anderes zu bedenken als eine grobe Berechnung, so dass Sie eine gute Vorstellung davon haben, was verfügbar sein soll. Im Laufe der Jahre gibt dir dein Bruder insgesamt $ 18.000. Wenn dein Kind das Erwachsenenalter erreicht, bittet er um sein Geld. Du hast $ 7, 000 in deinem Girokonto und sagst ihm: "Wir haben es im Laufe der Jahre für die Familie verwendet, aber hier ist, was ich dir geben kann …", einen kleineren Scheck zu schreiben.

Klingt das für Sie vernünftig?

Wenn ja, herzlichen Glückwunsch zu Ihrem neuen kriminellen Leben. Sie haben das Gesetz in einer sehr bedeutsamen und ernsthaften Weise gebrochen. In diesem Prozess haben Sie sich für alles geöffnet, angefangen bei der Strafverfolgung bis hin zu Zivilklagen, die zur Rückerstattung der von Ihnen eingenommenen Gelder, zur Zahlung entgangener Kapitalerträge, Anwaltskosten und einer Vielzahl anderer Kosten führen könnten. das kann und wird wahrscheinlich exponentiell höher sein als das Geld, das Sie verwendet haben. Dies überrascht oft diejenigen, die nicht in wohlhabenden oder finanziell gebildeten Familien aufgewachsen sind; die die Art des Eigentums nicht verstehen, wie es bei Minderjährigen in den Vereinigten Staaten der Fall ist, einem Land, in dem das Kindergeld nicht den Eltern oder Erziehungsberechtigten gehört.

Der Grund, warum die UTMA-Vermögenswerte Ihres Kindes vor Ihnen geschützt sind

Konkret traten zwei Dinge in dem Moment auf, in dem Vermögenswerte nach dem UTMA-Gesetz begabt waren, unabhängig davon, ob der Spender wissentlich oder nur halbwissend die Übertragung:

1. Es wurde ein sofortiges, unwiderrufliches Geschenk. Weder Sie noch andere Spender können aus irgendeinem Grund Gelder, die bei einem UTMA hinterlegt wurden, zurückerhalten (dies gilt auch dann, wenn das Kind stirbt, weil die UTMA-Gelder Teil ihrer Erbschaft sind und dementsprechend beglichen werden müssen). Die Mittel müssen in der Tat an das Kind im Alter der Reife übergeben werden, das zum Zeitpunkt der Schenkung bis zu einem bestimmten Höchstalter angegeben werden kann oder sonst dem staatlichen Gesetz (18 wenige Staaten, 21 in fast allen Staaten, 25 in einer Handvoll Staaten). Es spielt keine Rolle, wenn Sie glauben, dass die Mittel zu viel für sie sind. Ob sie planen, ihre College-Ersparnisse zu nehmen und nach Las Vegas zu gehen, um alles zu verspielen, Sie haben keine Wahl. Es liegt außerhalb Ihrer Kontrolle oder Einflussnahme. Alles, was Sie tun, um sie daran zu hindern, ihr Kapital in die Hand zu bekommen, bringt Sie in heißes Wasser, denn das Geld ist zweifelsohne unzweifelhaft das ihrige. Denken Sie nicht einmal daran, zu versuchen, es auf ein anderes Konto zu übertragen, weil die Klage allein es zu einem der teuersten Fehler Ihres Lebens machen wird. Du wirst das nicht gewinnen. Es wird für dich in einer Katastrophe enden.
2. Als Treuhänder des Kontos schulden Sie Ihrem Sohn oder Ihrer Tochter eine so genannte Treuepflicht, dass Sie das Geld nur in seinem besten Interesse verwenden (das keine Dinge beinhalten kann, die Sie als Elternteil selbst übernehmen müssen). wenn sie notwendig sind), investieren sie in einer Weise, die mit der Richtlinie des umsichtigen Menschen vereinbar ist.Im Rahmen dieser Treuhandpflicht sind Sie verpflichtet, detaillierte Buchhaltungsunterlagen für jeden Geld- oder Geldabfluss auf dem Konto zu führen. Wenn das Kind es wünscht - auch Jahrzehnte nach seiner Gründung (wie es oft bei Babys oder kleinen Kindern der Fall ist) - und Sie es nicht bereitstellen, werden Sie von den Gerichten gezwungen, es zu produzieren .. Wenn Sie nicht können, werden Sie eine außerordentlich schlechte Zeit haben.

Sie würden denken, dass dies ziemlich einfach wäre. Sie sind nicht so schwer zu verstehen, aber ich sehe Eltern nach Eltern, Familienmitglied nach Familienmitglied falsch angeben, oft mit Überzeugung, dass sie vollkommen in ihrem Recht sind, ein Kindergeld auszugeben, eine vorherige Überweisung rückgängig zu machen oder irgendwie ein unverantwortliches Ende zu setzen. Kind vom Zugriff auf UTMA-Prinzipal, ohne die Tatsache, dass sie offensichtlich Veruntreuung begehen und auf der falschen Seite des Gesetzes sind. Diese inkorrekte Information wird sogar in persönlichen Finanzforen von ignoranten Postern wiederholt, die keine Ahnung haben, wie die Regeln funktionieren. Zum Beispiel habe ich kürzlich jemandem gegenüber einen Elternteil, der im Namen eines Kindes Schecks erhalten hatte, mitgeteilt, dass der Spender die Eltern nicht verpflichten könnte, die UTMA-Regeln zu befolgen, obwohl die Schecks in der Eigenschaft eines Verwahrers ausgestellt wurden. einfach nur töricht. Durch die Einlösung der Schecks stimmte der Elternteil wissentlich oder unwissentlich zu, die Verpflichtungen und Verbindlichkeiten der Verwahrung zu übernehmen. Der Spender oder das Kind könnte leicht zurückkommen und die Eltern verklagen. Der Elternteil würde verlieren. Ebenso habe ich Leute gesehen, die sagen: "Übertrage das UTMA-Geld in ein reguläres 529", was ebenfalls illegal ist, weil das UTMA-Geld zu dem Kind gehört; es ist nicht das Geld der Eltern, ein Konto einzurichten, auf dem das Kind begünstigt ist. Wenn das Kind beschließt, Sie zu verklagen, verlieren Sie . Warum sollten Sie sich dieser Art von Haftung öffnen?

Die Rechtsprechung ist voll von Urteilen, in denen ein Elternteil von einem erwachsenen Kind verklagt wird und seine Einsparungen verliert und / oder wegen der Ausgabe von UTMA-Geld ins Gefängnis geht

Wenn Sie die Motivation benötigen, Tun Sie das Richtige, die Rechtsprechung ist voll genug, um Eiswasser durch Ihre Adern zu schicken.

Schauen Sie sich Whitman v. Whitman 2012 vom Berufungsgericht in Ohio an. Ein zugelassener Rechtsanwalt setzte einige Konten, einschließlich einen Hochschulfonds, für seinen Sohn auf. Als sein Sohn es benutzte und nicht herausfand, wo alles Geld war, klagte er seinen Vater an, der nicht nur verlor, sondern auch die Schande erlitt, wegen Verachtung ins Gefängnis gebracht zu werden.

Schauen Sie sich den Fall von Carlson v. Wells im Jahr 2011 vom Obersten Gerichtshof von Virginia an, in dem die Carlson-Kinder ihren Vater und Onkel verklagten, nachdem dieser sich geweigert hatte, detaillierte Aufzeichnungen über die UTMA-Gelder zu liefern. wurde für sie eingerichtet. Das Gericht entdeckte schließlich, dass der Vater einen Teil des Geldes ausgegeben hatte, spekulierte auf eine Fluggesellschaft mit einem Großteil des Restes und übertrug sogar einen Brocken auf sein persönliches Vanguard Health Care-Konto.Neben der Restitution, die er schuldete, musste er sogar die gesetzlichen Rechnungen seiner Kinder bezahlen!

Schauen Sie sich diesen Fall aus North Carolina an, in dem ein Mann Bargeld aus dem Erlös eines Verkaufs des Familienunternehmens an seine Enkelin schenkte und seinen Sohn als Verwalter benannte. Der Sohn verwendete einen Teil des Geldes, um unter anderem die Arzt- und Zahnarztrechnungen der Tochter zu bezahlen. Als seine Tochter ihn wegen der Überfälle auf seine Konten verklagte, verlor er, weil es als Pflicht des Elternteils angesehen wird, für diese Dinge als eine Sache der grundlegenden Kinderunterstützung zu bezahlen; nicht die Verantwortung des Minderjährigen, sie zu decken. Ihm wurde befohlen, die Restitution zu bezahlen, plus die Summe der Investitionseinkünfte, die das Mädchen in einem vernünftigen Zinseszenario genossen hätte, plus all ihrer Anwaltskosten. Zusätzlich wurde er wegen seiner falschen Handhabung als Verwalter abberufen.

Ein weiterer Fall, Hoffenblum v. Hoffenblum in Michigan, fand auch einen Vater im Unrecht, als er sich auf einen Finanzberater verließ, der ihm riet, $ 18, 305. 43 von den UTMA-Aktiva seiner Kinder zu entfernen. sich selbst für seine medizinischen Kosten zu entschädigen und zu sagen, wie das andere Gericht, sei es seine Pflicht als Vater, für die medizinischen Bedürfnisse des Kindes zu sorgen; dass der Finanzberater falsch lag.

Und weiter geht es, Fall für Fall. Das nächste Mal, wenn Sie jemanden sagen hören, dass es keine große Sache ist, oder es nur eine entfernte Möglichkeit gibt, dass das Kind, die Nichte, der Neffe oder ein anderes Familienmitglied Sie verklagt, kaufen Sie es nicht. Sind Sie wirklich bereit, sich einer erheblichen strafrechtlichen Sanktion zu stellen, die Jahre Ihrer Ersparnisse zunichte machen könnte, wenn Sie nicht in Konkurs geraten, sowie eine langwierige Gerichtsschlacht, die Sie nicht gewinnen können angesichts der Tatsache, wie unverantwortlich Ihre Handlungen unter den Regeln sind Alles für den Zugang zu etwas Geld, das nicht zu dir gehört, selbst wenn du das (moralisch) so empfindest? Es ist ein dummes Risiko. Sei nicht dumm. Gib das Geld des Kindes nicht aus. Kombiniere es nicht mit deinem eigenen. Halten Sie perfekte Aufzeichnungen. Umdrehen Sie es am richtigen Geburtstag umgehend, ohne gefragt zu werden. Alles andere und Sie laufen Gefahr, dass sie ihre Rechte entdecken - eine einfache Sache, in einer Welt des weit verbreiteten Internetzugangs zu tun, anders als, sagen wir, die späten 1980er Jahre - so dass sie Sie mit einem Anruf an einen Anwalt auslöschen können. Das mag für Sie alarmierend klingen, aber ich tue dies für Ihr Sake; Damit Sie genau wissen, welches Risiko Sie eingehen, damit Sie, wenn Sie fortfahren und Ihr Kind stehlen, selbst wenn Sie denken, dass es in ihrem besten Interesse ist, Sie nicht sagen können, dass Sie nicht gewarnt wurden.