Finanzmärkte: Definition, Typen und Funktion

Was sind die Finanzmärkte? Das ist eine gute Frage, weil die Finanzmärkte viele Bedingungen haben. Sie umfassen Kapitalmärkte, Wall Street und sogar einfach "die Märkte". Wie auch immer Sie sie nennen, auf den Finanzmärkten kaufen und verkaufen Händler Vermögenswerte, darunter Aktien, Anleihen, Derivate, Devisen und Rohstoffe. erhöhen Sie Bargeld, um zu wachsen Es ist, wo Firmen Risiken verringern und Investoren Geld verdienen

Arten von Finanzmärkten

Die Börse ist eine Reihe von Austauschen, in denen erfolgreiche Korporationen Gehen Sie, um große Mengen an Bargeld zu erhöhen, um zu expandieren.Aktien sind Aktien des Eigentums an einer öffentlichen Körperschaft, die an Investoren über Broker-Händler verkauft werden.Die Anleger profitieren, wenn die Unternehmen ihre Gewinne erhöhen, was die US-Wirtschaft wächst. , aber braucht viel Wissen, um Aktien in der richtigen Firma zu kaufen.

Für viele ist der Dow der Aktienmarkt. Der Dow, das ist der Spitzname für der Dow Jones Industrial Durchschnitt, ist nur ein Weg die Performance einer Gruppe von Aktien zu verfolgen. Es gibt auch den Dow Jones Transport Durchschnitt und den Dow Jones Utilities Durchschnitt. Viele Anleger ignorieren den Dow und konzentrieren sich stattdessen auf den S & P 500 oder andere Indizes, um den Fortschritt des Aktienmarktes zu verfolgen. Die Aktien, die diese Durchschnittswerte ausmachen, werden an den weltweiten Börsen gehandelt, darunter zwei an der New York Stock Exchange und der NASDAQ.

Erfahren Sie mehr über die Funktionsweise der Börse.

Mit Investmentfonds können Sie viele Aktien gleichzeitig kaufen. In gewisser Weise sind sie somit ein einfacheres Instrument zur Investition als einzelne Aktien. Durch die Verringerung der Volatilität an den Aktienmärkten hatten sie auch eine beruhigende Wirkung auf die US-Wirtschaft. Trotz ihrer Vorteile müssen Sie noch lernen, einen guten Investmentfonds auszuwählen.

Der Bondmarkt ist der Ort, an dem Unternehmen sehr große Kredite erhalten. Im Allgemeinen, wenn die Aktienkurse steigen, sinken die Anleihekurse. Es gibt viele verschiedene Arten von Anleihen, darunter Schatzanleihen, Unternehmensanleihen und Kommunalanleihen. Anleihen bieten auch einen Teil der Liquidität, die die US-Wirtschaft reibungslos funktioniert.

Es ist wichtig, die Beziehung zwischen Staatsanleihen und Renditen von Staatsanleihen zu verstehen. Wenn die Treasury Bond-Werte fallen, steigen die Renditen zum Ausgleich an. Wenn die Renditen der Staatsanleihen steigen, steigen auch die Hypothekenzinsen. Schlimmer noch: Wenn die Treasury-Werte sinken, steigt auch der Wert des Dollars. Dadurch steigen die Importpreise, was eine Inflation auslösen kann. Treasury-Renditen können auch die Zukunft vorhersagen. Zum Beispiel läutet eine invertierte Zinskurve eine Rezession ein.

Der Rohstoffmarkt ist der Ort, an dem Unternehmen ihre Terminrisiken beim Kauf oder Verkauf von natürlichen Ressourcen ausgleichen. Da die Preise von Öl, Mais und Gold so volatil sind, können Unternehmen heute einen bekannten Kurs einschließen. Da diese Börsen öffentlich sind, handeln viele Anleger auch nur mit Gewinn. Sie haben nicht die Absicht, beispielsweise große Mengen von Schweinebäuchen zu kaufen.

Öl ist das wichtigste Gut in der US-Wirtschaft.

Es wird für Transport, industrielle Produkte, Kunststoffe, Heizung und Stromerzeugung verwendet. Wenn die Ölpreise steigen, werden Sie den Effekt der Gaspreise etwa eine Woche später sehen. Wenn die Öl- und Gaspreise hoch bleiben, werden Sie die Auswirkungen auf die Lebensmittelpreise in etwa sechs Wochen sehen.

Der Warenterminmarkt bestimmt den Ölpreis. Was sind Zukünfte? Sie sind eine Möglichkeit, heute etwas zu bezahlen, das morgen geliefert wird. Dies beseitigt einen Teil der Volatilität in der US-Wirtschaft. Es ermöglicht Unternehmen, die zukünftigen Kosten der kritischen Rohstoffe, die sie täglich verwenden, zu kontrollieren.

Futures erhöhen auch die Hebelwirkung eines Händlers, indem sie ihm erlauben, das Geld zu leihen, um die Ware zu kaufen. Diese Hebelwirkung kann zu übergroßen Gewinnen führen, wenn Händler richtig raten. Es vergrößert auch die Verluste, wenn Händler falsch erraten. Wenn genug Händler falsch raten, kann es einen großen Einfluss auf die US-Wirtschaft haben, tatsächlich steigende Gesamtvolatilität.

Der Rohstoffhandel war in den Jahren 2008 und 2011 für Rekordölpreise verantwortlich, was zu Unruhen und sogar zum Arabischen Frühling führte.

Ein weiterer wichtiger Rohstoff ist Gold. Es wurde als Absicherung gegen Inflation gekauft. Die Goldpreise steigen auch, wenn es in der Welt eine große wirtschaftliche Unsicherheit gibt. In der Vergangenheit konnte jeder Dollar für seinen Goldwert gehandelt werden. Als die USA jedoch den Goldstandard verloren, verlor sie diese Beziehung zu Geld. Dennoch bedeutet diese Geschichte, dass viele Menschen immer noch Gold als sicherere Alternative zu Bargeld oder Währung betrachten.

Derivate sind komplizierte Finanzprodukte, die ihren Wert auf Basiswerte setzen. Anspruchsvolle Investoren und Hedgefonds nutzen sie, um ihre potenziellen Gewinne zu steigern. Im Jahr 2007 legten Hedgefonds aufgrund ihrer vermeintlich höheren Renditen für High-End-Investoren zu. Da Hedgefonds stark in Futures investieren, argumentierten einige, dass sie die Volatilität des Aktienmarktes und damit der US-Wirtschaft verringerten. Die Hedgefonds-Investitionen in Subprime-Hypotheken und andere Derivate verursachten die globale Finanzkrise im Jahr 2008.

Bereits zuvor hatten Hedgefonds ihre Risikobereitschaft unter Beweis gestellt. Der damals weltgrößte Hedgefonds Long Term Capital Management hat 1997 die US-Wirtschaft praktisch zum Erliegen gebracht.

Forex Trading ist, wenn Währungen gekauft und verkauft werden. Mehr als 5 $. 3 Billionen werden pro Tag gehandelt, 87 Prozent sind mit dem US-Dollar verbunden. Fast ein Viertel der Transaktionen werden von Banken für ihre Kunden getätigt, um die Volatilität der Geschäfte in Übersee zu reduzieren.Hedgefonds sind für weitere 11 Prozent verantwortlich und ein Teil davon ist spekulativ. Dieser Markt beeinflusst die Wechselkurse und damit den Wert des Dollars und anderer Währungen. Weitere Informationen finden Sie unter Wie funktionieren Wechselkurse?

Funktionen von Finanzmärkten

Finanzmärkte schaffen ein offenes und reguliertes System, in dem Unternehmen große Kapitalbeträge erhalten können. Dies geschieht über die Aktien- und Rentenmärkte. Märkte ermöglichen es diesen Unternehmen auch, Risiken auszugleichen. Sie tun dies mit Rohstoffen, Devisenterminkontrakten und anderen Derivaten.

Da die Märkte öffentlich sind, bieten sie eine offene und transparente Möglichkeit, Preise für alle gehandelten Produkte festzulegen. Sie spiegeln das gesamte verfügbare Wissen über alles, was gehandelt wird, wider. Dies reduziert die Kosten für den Erhalt von Informationen, da sie bereits im Preis enthalten sind.

Die schiere Größe der Finanzmärkte sorgt für Liquidität. Mit anderen Worten, Verkäufer können Vermögenswerte jederzeit ausladen, wenn sie Geld benötigen. Die Größe reduziert auch die Kosten der Geschäftstätigkeit, da Unternehmen nicht weit gehen müssen, um einen Käufer oder jemanden zu finden, der bereit ist zu verkaufen. (Quelle: "Sechs grundlegende Funktionen von Finanzmärkten", Iowa State University, 5. März 2012.)