ETFs und Investmentfonds - Vergleiche Unterschiede

Es gibt eine Vielzahl von Artikeln, Whitepapers und Studien über die Vor- und Nachteile von ETFs im Vergleich zu Investmentfonds. Aber hilft eine dieser Debatten den Anlegern tatsächlich, festzustellen, ob sie ETFs anstelle von Investmentfonds kaufen sollten?

Meine Frage lautet: "Sollte die Debatte zwischen ETFs und Investmentfonds eine passive Management- versus aktive Managementdebatte sein? Wenn ja, welches Investmentvehikel sollten Sie wählen?

ETFs oder Investmentfonds? "

Deloitte's Studie: ETFs vs. Investmentfonds

Deloitte, eine der größten professionellen Dienstleistungsorganisationen der Welt, hat kürzlich ihre Studie von 2009 darüber veröffentlicht, ob Anleger ETFs gegen Investmentfonds wählen sollten oder nicht. Die Arbeit von Deloitte umfasst exzellente Recherchen und Fakten für Anfänger - ein klarer Überblick über das Thema. Leider fehlt es Ihnen daran, die Art von individualisierten Informationen bereitzustellen, die Sie benötigen, wenn Sie eine Entscheidung treffen wollen, ob Sie ETFs oder Investmentfonds für Ihr Portfolio kaufen möchten.

Deloittes Studie erläutert den Erstellungsprozess, die Rolle autorisierter Teilnehmer und die drei verschiedenen Strukturen von ETFs. Wo das Stück zu kurz kommt - wie fast jedes andere Stück, das ich zu diesem Thema gelesen habe -, ist es, einen fairen Blick darauf zu werfen, warum Anleger sich dafür entscheiden könnten, ETFs über Investmentfonds zu kaufen oder umgekehrt.

Auch hier ist die Deloitte-Studie eine gute Lektüre, wenn Sie mehr darüber erfahren möchten, was ETFs von Investmentfonds unterscheidet.

Aber ich glaube, dass die Wahl, welche Art von Investition zu verfolgen ist - wenn nur eine ausgewählt wird - eher eine Frage des passiven als des aktiven Managementstils ist und sich nicht ausschließt .. Bestimmte Anleger könnten sich dafür entscheiden, sowohl ETFs als auch Investmentfonds zu besitzen, um ihre Portfolios abzurunden. Einfach gesagt, eine Prüfung der Vor- und Nachteile von ETFs und Investmentfonds allein wird Ihnen nicht helfen zu entscheiden, ob eine bestimmte Anlagestrategie für Sie am besten ist.

Passiv gegenüber aktiv; ETFs und Investmentfonds

Wenn Sie entscheiden müssen, ob Sie am besten in ETFs oder Investmentfonds investieren möchten, müssen Sie zunächst die Strategien für aktives und passives Anlegen verstehen. Wenn Sie an ein aktives Management gegenüber passivem Management glauben (dh Sie denken, dass es für jemanden wertvoll ist, bestimmte Aktien über einen breit angelegten Index zu wählen), dann bevorzugen Sie Investmentfonds (Ja, es gibt mehrere aktiv gemanagte ETFs, aber nicht genug an dieser Stelle auswählen).

Wenn Sie an passiv verwaltete Anlagen glauben (der Einfachheit halber nennen wir dies "Indexierung"), sollten Sie ETFs vergleichen, um Investmentfonds zu indexieren, bevor Sie Ihre Anlageentscheidung treffen.Mit anderen Worten: Lassen Sie sich nicht in die Falle locken, dass ETFs billiger, steuereffizienter und so weiter sind - die Fakten sind, dass es kaum Unterschiede zwischen ETFs gibt, die breitbasierte Indizes und indexbasierte Investmentfonds verfolgen. Kosten und Steuereffizienz).

Der Entscheidungsbaum: ETFs vs. Investmentfonds

Der nächste Schritt in Bezug auf die Debatte zwischen ETFs und Investmentfonds besteht darin, zwischen ETFs und Investmentfonds zu entscheiden. Wenn Sie entscheiden, dass Indexfonds die beste Wahl für Sie sind, suchen Sie im nächsten Schritt nach niedrigen Kostenquoten.

Aber beachten Sie die Handelskosten. Abhängig von Ihrem Broker oder Ihrer Investmentfondsgesellschaft, bei der Sie Ihre Anlagekonten halten, können mit der ETF oder dem Investmentfonds verbundene Handelsgebühren anfallen. Daher sollten Sie diese Gebühren vor dem Kauf erfahren.

Wenn Sie beispielsweise einmal im Monat Anteile kaufen und einen ETF auswählen, der 7 US-Dollar kostet. 95 Handelsgebühr jedes Mal, wenn Sie einen Kauf tätigen, aber ein vergleichbarer Index Investmentfonds hat keine solche Gebühr, ist der Index Investmentfonds wahrscheinlich die bessere Wahl.