Warum "Ihr Alter in Anleihen besitzen" ist aus der Mode geraten

Langjährige Anlageexperten leben von vielen Daumenregeln, aber manchmal bleiben diese alten Regeln auf der Strecke. Eine solche Faustregel sagt den Anlegern, dass ihre Anlagen einen Prozentsatz von Anleihen enthalten sollten, die ihrem Alter entsprechen. Wenn Sie beispielsweise 25 Jahre alt sind, sollten 25 Prozent Ihres Portfolios aus Anleihen bestehen. Macht diese Regel heute Sinn? Wahrscheinlich nicht. Lassen Sie uns einen Blick darauf werfen, warum diese Faustregel für Investments aus der Mode gekommen ist.

Aufbrechen des Bond-Prozentsatzes Daumenregel

Bevor wir ein altes Investment-Sprichwort anstacheln, werfen wir einen Blick darauf, was die Regel bedeutet und warum sie in der Vergangenheit sinnvoll war. Wie wir oben kurz erwähnt haben, besagt diese Faustregel, dass Ihr Prozentsatz an Anleihen Ihrem Alter entsprechen sollte.

Die Idee hinter dieser Theorie ist fundiert. Anleihen gelten als stabiler und weniger risikoreich als Aktien, und die Regel legt nahe, dass Ihr Portfolio mit zunehmendem Alter immer schwerer mit Anleihen belastet wird und näher an den Ruhestand herankommt. Das ist absolut wahr. In den meisten Fällen sind Sie am besten geeignet, Ihrem Portfolio mehr Anleihen hinzuzufügen, wenn Sie sich dem Ruhestand nähern. Wenn Sie in einen Zieldatenfonds investieren, wird Ihre Anlage in diesem Sinne verwaltet, und Ihre Anlage in den Fonds verlagert sich im Laufe der Zeit langsam von Aktien auf Anleihen.

Was ist mit dieser Regel falsch? Das Timing ist nicht mehr sinnvoll. Wir leben länger als je zuvor, und wenn wir in jungen Jahren in Anlagen mit niedrigerem Ertrag investieren, macht das immer weniger Sinn.

Jemand, der Mitte 20 ist, sollte einige Anleihen in seinem Portfolio haben, aber dieser Prozentsatz sollte weit weniger als ein Viertel seines Vermögens betragen. Das Gleiche gilt für Ihre 30er, 40er und 50er Jahre.

Schon mit 50 Jahren planen die meisten Menschen, mindestens 15-20 Jahre zu arbeiten, bevor sie aufhören. Das derzeitige durchschnittliche Renteneintrittsalter in den USA ist 63 Jahre alt, kann aber je nach Standort und finanziellem Bedarf variieren.

Mit mehr als einem Jahrzehnt, bevor Sie beginnen müssen, diese Investitionen für den Ruhestand zu kassieren, sollten sie mindestens 50 Prozent in Anleihen sein? Wieder, wahrscheinlich nicht.

Sie sollten weniger Anleihen und mehr Aktien besitzen, bis Sie sich dem Ruhestand nähern

Weil wir länger leben, sollten Sie es vermeiden, zu viele Anleihen zu besitzen, während Sie noch jung sind und arbeiten. Wenn Sie weniger als ein Jahrzehnt vor dem Ruhestand übrig haben, ist das die Zeit, um aggressiver zu werden, um Anleihen in Ihr Portfolio zu legen. Zuvor können Sie sich hohe Kapitalrenditen kosten.

Einer der beliebtesten Rentenfonds ist der Vanguard Total Bond Market Indexfonds (VBMFX). Die durchschnittliche Jahresperformance dieses Fonds ist in den letzten zehn Jahren um 2 bis 4 Prozent gestiegen. Der auf Aktien konzentrierte Vanguard 500 Index Fund (VFINX) hingegen legte im selben Zeitraum um rund 9 Prozent auf 14 Prozent zu.Ein Anleihe-Investor hätte im gleichen Zeithorizont stark verloren. Während Aktien risikoreicher sind, tendieren sie dazu, über einen langen Zeitraum besser abzuschneiden als Anleihen.

Erstellen Sie Ihren eigenen Bond-Stock-Mix, um Ihre Ziele zu erreichen

Wenn Sie Ihre sechziger Jahre und darüber hinaus erreichen, haben Sie eine viel kürzere Zeitleiste, bevor Sie Ihre Investitionen klopfen müssen. Wenn Sie sich Ihren goldenen Jahren nähern, haben Sie nicht unbedingt ein Jahrzehnt Zeit, um sich von einem Marktrückgang zu erholen.

Dies ist der Zeitraum, in dem Sie stark in Anleihen investieren sollten.

Aber als junger Investor mit zehn oder mehr Jahren, bevor Sie in Rente gehen wollen, gibt es keinen Grund, zu viel in Anleihen zu investieren. Insbesondere für jüngere Anleger in ihren 20ern, 30ern und 40ern sollte diese Faustregel in die Geschichtsbücher eingehen, nicht in Ihr aktuelles Investitionsbuch.

Die Anlageziele von jedermann sind unterschiedlich und jeder hat eine andere Risikotoleranz. Finden Sie den Sweet Spot, an dem sich Ihre Risikotoleranz und Ihre Ziele treffen, hilft Ihnen bei der Entscheidung, welcher Prozentsatz Ihres Portfolios in den Anleihemarkt gehört. Für die meisten Investoren, die noch einen Vollzeitjob haben, wird diese Zahl weit unter Ihrem Alter liegen.