Bank Trust-Abteilungen - Alles, was Sie wissen müssen

Nahezu jede kleine Stadt in Amerika hat eine Bank-Trust-Abteilung, aber es scheint diese Vorstellung zu geben, dass Treuhandfonds nur für die Superreichen sind. Nichts ist weiter von der Wahrheit entfernt. Treuhandfonds sind nicht nur für die Rockefellers. Sie können Treuhandvermögen einsetzen, um beträchtlichen Reichtum aufzubauen, selbst wenn Sie von bescheidenen Anfängen ausgehen.

Was genau können Sie einer Treuhandabteilung zahlen? Wie viel kostet es? Warum sind diese Banken in der Mitte von Landwirtschaftsstädten mit kleinen Bevölkerungsgruppen, die Ressourcen für diese Aktivität bereitstellen, es sei denn, die Menschen nutzen sie?

Das sind alles gute Fragen. Ich möchte einige Zeit in Anspruch nehmen, um sie zu beantworten, und ich hoffe, dass Sie Ihren Investitionsfähigkeiten ein Werkzeug hinzufügen, das Ihnen irgendwann in der Zukunft nützlich sein könnte.

Eine kurze Übersicht über Bank Trust-Abteilungen

Bank-Trust-Abteilungen gehören zu den ältesten und etabliertesten Bereichen des traditionellen Bankwesens. Zu den Kunden einer Bank Trust-Abteilung gehören ein erfolgreicher Kleinunternehmer in der Stadt, der Geld für seine Enkelkinder beiseite legen will, Waisenkinder, die ihre Eltern verloren haben und jetzt eine große Lebensversicherung haben, oder einen behinderten Erwachsenen, der belohnte eine Siedlung nach einem Unfall. Trust-Abteilungen können dafür verantwortlich sein, dass ein Block von Johnson & Johnson-Aktien, den Great Tante Betty vor einigen Generationen gekauft hat, Dividenden an die jüngsten Familienmitglieder ausbezahlt, ohne dass sie diese Positionen verkaufen oder sich gegen die Aktien ausleihen können.

Sie können arbeiten, um zu garantieren, dass eine zweite Frau nach dem Tod ihres Ehemannes im Haus verbleiben darf, aber dass das Haus selbst den Kindern aus erster Ehe geht, wenn die zweite Frau stirbt, selbst wenn sie später wieder heiratet oder ihren Verstand verliert.

In der Regel bietet eine Bank Dienstleistungen unter zwei großen Schirmen an: 1.) Trust Administration und 2.) Investment Management.

Nehmen wir uns einen Moment Zeit, um sie einzeln zu besprechen.

Trust Administration Services

Wenn Sie eine Bank-Trust-Abteilung für Trust-Verwaltungsdienste einstellen, unterscheiden sich die Einzelheiten des Vertrags von Fall zu Fall. Im Allgemeinen kann Folgendes enthalten sein:

• Die Bank-Vertrauensabteilung dient als alleiniger Treuhänder oder Mit-Treuhänder zusammen mit einem vertrauenswürdigen Familienmitglied oder Freund, wenn Entscheidungen in Übereinstimmung mit den geltenden Treuhanddokumenten getroffen werden. Oft ist diese Gebühr mehrere tausend Dollar pro Jahr, beginnend bei etwa $ 2.500 pro Trust-Registrierung.
• Schecks und Eigentum in Übereinstimmung mit den Treuhandbedingungen ausgeben und sicherstellen, dass die Begünstigten die Vermögenswerte erhalten, die der Begünstigte wünschte, wenn er oder sie es wünschte, in einer Weise, die er oder sie genehmigt hätte. Dies kann das Bezahlen von Haushaltsrechnungen, das Abschneiden eines Schecks an der Universität für Studiengebühren, den Kauf eines Hauses, eine direkte Geldüberweisung oder andere gesetzlich vorgeschriebene Anweisungen umfassen.
• Handhabung der Wertpapierverwahrung und -berichterstattung, so dass auch externe Investmentmanager von Drittanbietern die Aktienzertifikate, Eigentumsurkunden, Anleihen und andere Vermögenswerte an die Bank übergeben müssen, um sie sicher im Tresor aufbewahren zu können.
• Einreichung von Bundes- und Staatssteuern für den Trust selbst, der als eigenständige Einheit mit eigener Steueridentifikationsnummer behandelt wird.
• Spezialisierte Dienstleistungen wie Versicherungsverwaltung zur Sicherung von Treuhandvermögen sind im Schadensfall versichert.

Einige Unternehmen, wie beispielsweise Edward Jones, bieten Trust-Verwaltungsdienste auf einer eher a la carte Basis an. Um zu demonstrieren, verlangte Edward Jones $ 300 für eine Steuererklärung Einreichung, $ 12, 500 einmalige Treuhandabwicklung und Vertriebsgebühr bei der Schaffung des Treuhandfonds, $ 1, 500 pro Titel Transfergebühr auf Immobilien, $ 3, 750 pro Immobilienverkäufe Gebühr usw.

Die Verwaltung von Treuhandverhältnissen kann für eine Person, die ein bestimmtes Eigentum hinter sich lassen will, sehr sinnvoll sein und es muss größtenteils unberührt bleiben. Betrachten Sie die Stadt Quincy, Florida. Die lokale Bank hat rund 50% des Treuhandvermögens in Aktien der Coca-Cola Company, weil die kleine Gemeinde einst mehr Coke-Millionäre pro Kopf hatte als irgendwo sonst auf der Welt.

Dies geschah, weil der Banker Pat Munroe in den 20er und 30er Jahren beschloss, seine Kunden, Freunde und Bekannten davon zu überzeugen, Aktien des Getränkegiganten zu kaufen, der gerade durch die Weltwirtschaftskrise segelte. Er ging sogar so weit, Bankkredite für diejenigen zu zeichnen, von denen er wusste, dass sie das Geld zurückzahlen konnten, und ermutigte sie, einen Eigentumsanteil zu übernehmen, den sie über die Generationen weitergeben würden, so wie sie es in einem Privatunternehmen tun würden.

Die Familien, die von ihrem Anteil an den Einnahmen und Dividenden von Coca-Cola immer reicher wurden, gaben das Kapital durch den Stammbaum, Eltern an Kinder, Kinder an Enkelkinder, Enkel an Urenkel. Für einige dieser Trusts besteht die Hauptaufgabe des Treuhandverwalters darin, die Dividenden einzuziehen, sicherzustellen, dass sie an die richtigen Begünstigten gezahlt werden, und die Steuererklärung einzureichen. Es gibt wenige oder gar keine Kapitalzuteilungsentscheidungen, so dass eine Verwaltungsbeziehung erforderlich ist.

Trust-Verwaltungsdienste könnten auch für bestimmtes geistiges Eigentum verwendet werden. Stellen Sie sich vor, Sie schreiben einen Bestseller-Roman. Aufgrund von Änderungen des Urheberrechts in den Vereinigten Staaten ist das Eigentum an diesem Urheberrecht 70 Jahre nach dem Datum Ihres Todes garantiert. Bei einer Treuhandverwaltung könnte der Treuhänder der Bank Ihre Lizenzgebühren eintreiben und sie dann auf der Grundlage Ihrer sorgfältig formulierten Wünsche auszahlen lassen. Auf diese Weise könnten Ihre Kinder oder Enkel niemals das Urheberrecht verkaufen, es in einem Pokerspiel mit hohen Einsätzen verlieren oder es auf andere Weise verschwenden.

Investment Management Services

Manchmal reicht ein Trust Fund Administration Service nicht aus. Wenn Sie die Treuhandabteilung der Bank benötigen oder wollen, um Anlageentscheidungen zu treffen und das Treuhandvermögen an die Arbeit zu bringen, müssen Sie zusätzlich zu den Treuhandverwaltungsdiensten die Anlageverwaltungsdienste bezahlen.

Wenn Sie eine Bank-Trust-Abteilung beauftragen, Investment-Management-Services zu erbringen, wird sie die Treuhandvermögen verwalten und Vermögenswerte gemäß den Treuhanddokumenten anlegen und veräußern, die die Grantor-Wünsche und -Restriktionen ausdrücken. Abhängig von den Besonderheiten der Vereinbarung kosten die meisten Portfoliomanagementdienste zwischen 1% und 2% des Nettovermögens pro Jahr, oft in vierteljährlichen Raten, wobei ein Mindesthonorar zu einem Preis festgelegt wird, der der Kundengröße entspricht, die der Berater wünscht. anlocken.

Zum Beispiel begann Vanguard im Jahr 2014, um eine Investment-Management-Beziehung zu beginnen, eine der niedrigsten Kosten-Trust-Unternehmen in der Wirtschaft heute, eine Gebühr von 0,7% auf die ersten 1, 000, 000 in Vermögenswerte, mit einer minimalen jährlichen Gebühr von $ 4, 500 und einem minimalen Vertrauenswert von $ 500, 000. Die folgenden $ 1, 000, 000 werden nur 0. 3% berechnet, und jeder Betrag über den ersten $ 2, 000, 000 ist nur 0. 20 %. Sie würden auch indirekte Gebühren für alle im Portfolio gehaltenen Investmentfonds von Vanguard über die Kostenquote für Investmentfonds zahlen.

Die Mehrheit der Bank-Trust-Abteilungen wird an Investitionen in traditionelle Anlageklassen wie Aktien, Anleihen, Immobilien, Barmittel und Privatunternehmen festhalten. Um zurück zu Vanguard zu gehen, wenn Sie $ 500, 000 in einer Treuhand für Ihre Kinder, alle in bar aus einer Lebensversicherungspolice, verlassen, werden die Anlagemanagement-Mitarbeiter höchstwahrscheinlich eine diversifizierte Sammlung von Beteiligungen bauen, die eine sichere Rückzugsquote; vergoldete Anleihen, Blue-Chip-Aktien, vielleicht einige REITs, ein paar Schatzwechsel.

Einige Bank-Trust-Abteilungen sind auf bestimmte Arten von Vermögenswerten spezialisiert und verfügen über Erfahrungen in bestimmten Bereichen. Zum Beispiel ist es in Texas nicht ungewöhnlich, dass ein Trust Rinder- oder Ölrechte einschließt. In Iowa könnte ein ganzer Bauernhof in Treu und Glauben gestellt werden, bis ein Minderjähriger volljährig wird, wenn die Bank die Verträge für die Pächter abwickelt, um den besten erzielbaren Ertrag zu erzielen. In New York könnte ein wohlhabender Spross, der erwachsen wird, ein ganzes Wohngebäude oder eine seltene Kunstsammlung in Vertrauen bringen. Die Gebühren für diese mehr esoterischen Dienste könnten ein bisschen höher sein, da sie mehr alltägliche Interaktion erfordern. Sie können auch spezielle Vermögensverwaltungsfirmen für den Anlageverwaltungsvertrag beauftragen, beispielsweise solche, die sich auf Wertanlagen spezialisiert haben.

Die von Treuhandabteilungen erbrachten Anlageverwaltungsdienste sind im Vergleich zu einer typischen Verwaltungsvereinbarung auf einem regulären Wertpapierkonto oft sehr konservativ, da die Berater als Treuhänder fungieren. Deshalb müssen sie sich an die sogenannte "Prudent Man Rule" halten, die aus einem fast 200 Jahre alten Gerichtsverfahren in Massachusetts hervorgeht, das als Harvard College v. Armory bekannt ist. Diese Entscheidung erfordert Treuhänder, "zu beobachten, wie Menschen mit Vorsicht, Diskretion und Intelligenz ihre eigenen Angelegenheiten handhaben, nicht im Hinblick auf Spekulation, sondern im Hinblick auf die dauerhafte Verfügung ihrer Gelder, unter Berücksichtigung des wahrscheinlichen Einkommens sowie der wahrscheinlichen Sicherheit. des zu investierenden Kapitals."In Anbetracht dessen, wie viel Diskretion ein Richter haben würde, wenn die Begünstigten sie wegen Verlusten verklagen würden, sind nur wenige Treuhänder bereit, risikoreiche Anlagen zu tätigen, die in der Nähe von Vermögenswerten liegen. Es ist zu viel Haftung.

Eine Bank Trust Abteilung anheuern

Wenn Sie mehr über die Preisgestaltung einer bestimmten Bank Trust Abteilung erfahren möchten, müssen Sie die Institution kontaktieren und nach ihrem Gebührenplan fragen .Dieser Tage können die meisten online gefunden werden. Sie sollten in der Lage sein, eine grobe Vorstellung davon zu bekommen, wie viel Geld Sie im Vertrauen brauchen, um eine bestimmte Institution kosteneffizient zu machen.

Für diejenigen von Ihnen, die einen Treuhandfonds gründen und Hilfe benötigen, Stellen Sie drei Fragen, die Sie bei der Auswahl eines Treuhänders für Ihren Treuhandfonds stellen sollten.