Erfahren Sie mehr über Living Lills für Banken

Im alltäglichen Gebrauch sind Lebenswillen medizinische Vorsichtsrichtlinien, die von Einzelpersonen in Erwartung einer Kontingenz gegeben werden, während derer sie schwer krank oder verletzt sein können und nicht in der Lage sind, für sich selbst zu sprechen. Sie legen typischerweise die Bedingungen fest, unter denen der Einzelne, wenn er schwer krank ist und nicht in der Lage ist, für sich selbst zu sprechen, sich dafür entscheidet, nicht wiederbelebt zu werden. Sie benennen auch normalerweise einen Gesundheitsfürsorgevertreter, jemanden, der bevollmächtigt ist, im Namen der untauglichen Person zu handeln, die den lebenden Willen ausgegeben hat.

Das Ziel eines lebendigen Willens für die Banken

In den letzten Jahren haben die Regulierungsbehörden auf der ganzen Welt als Folge der Finanzkrise von 2008 gefordert, dass sogenannte Lebenswillen erstellt werden Banken und Finanzinstitute verschiedener Art. Ein lebender Wille für eine Bank oder ein anderes Finanzinstitut bezeichnet einen Notfallplan, der im Regal steht, falls diese Einheit zahlungsunfähig wird und geschlossen, verkauft und / oder aufgelöst werden muss.

Einer der häufig diskutierten Aspekte eines solchen Plans ist, dass es viel einfachere Unternehmensstrukturen erfordern kann, als sie heute von großen multinationalen Finanzinstituten oft verwendet werden, um die Steuern zu minimieren und / oder die regulatorischen Belastungen zu verringern. Wenn dies der Fall ist, kann die Umstrukturierung von Finanzinstituten zur Erleichterung des Lebenswillens ihre Rentabilität ernsthaft beeinträchtigen, wodurch ihre Fähigkeit, Kredite anzubieten, eingeschränkt wird und möglicherweise auch paradoxerweise ihre finanzielle Stärke verringert wird.

Die Auswirkungen eines detaillierten Lebenswillen

Eine weitere ironische Wendung ist, dass Ratingagenturen angefangen haben anzugeben, dass die Existenz eines detaillierten Lebenswillen eine Herabstufung des Ratings eines Unternehmens erzwingen kann. Der Grund dafür ist, dass es für die Regulierungsbehörden mit einem lebenden Willen einfacher sein kann, eine Institution ausfallen zu lassen, wenn sie in ernste finanzielle Schwierigkeiten gerät.

In der Tat besteht ein Großteil der Gründe für den Willen, die Häufigkeit von Finanzunternehmen zu reduzieren, die "zu groß sind, um zu scheitern".

Die Passage von Dodd-Frank Finanzreformgesetz

Die Dodd-Frank Finanzreform Bill of 2010 Mandate, die Bank Holding-Unternehmen mit mehr als 50 Milliarden US-Dollar an Vermögenswerten müssen Lebenswillen vorbereiten und sie bei den Finanzaufsichtsbehörden einzureichen. Zum Zeitpunkt der Verabschiedung waren über 100 Banken und andere Finanzunternehmen betroffen. Eine Reihe von ausländischen Finanzfirmen mit begrenzten Fußabdrücken in den USA haben eine Befreiung beantragt, weil sie nicht aufgrund ihrer globalen Größe als dem Gesetz unterliegend angesehen werden sollten. Die größten 9 Bankinstitute in den Vereinigten Staaten mussten ihren Lebensunterhalt bis zum 1. Juli 2012 einreichen. Diese Banken umfassten:

• JPMorgan Chase
• Citigroup
• Goldman Sachs
• Morgan Stanley
• Bank of Amerika
• Barclays
• Deutsche Bank
• Credit Suisse
• UBS

Zusammenfassungen der Pläne dieser Banken sollen der Öffentlichkeit zugänglich gemacht werden.Höhepunkte dieser lebenden Willen schließen ein (pro "Banken, die sich für das Ende vorbereiten", The Wall Street Journal , 26. Juni 2012):

• Die Pläne müssen jährlich aktualisiert werden.
• Regulierungsbehörden können häufigere Überarbeitungen verlangen.
• Unruhige Banken können gezwungen werden, mehr Kapital aufzunehmen oder das Wachstum einzuschränken.
• Die FDIC kann in Absprache mit der Federal Reserve eine angeschlagene Bank aufbrechen.

Kleinere Banken mussten am 31. Dezember 2013 einen Antrag auf Einreichung ihres eigenen Testaments stellen.

Auch bekannt als: Notfallpläne oder Abwicklungspläne für insolvente Banken oder Finanzinstitute.

Historischer Hintergrund: Wenn Bear Stearns oder Lehman Brothers vor der Insolvenz im Jahr 2008 lebende Testamente hatten, sind einige Beobachter der Meinung, dass ihre Operationen auf eine geordnete Art und Weise abgewickelt werden könnten, ohne die allgemeinen, globalen Finanz- und Wirtschaftskrise, die stattdessen stattfand. Insbesondere das Wachstum von Finanzinstituten, die als zu groß zum Scheitern betrachtet werden, ohne einen breit angelegten finanziellen und wirtschaftlichen Zusammenbruch zu riskieren, hat zu dem Konzept des so genannten Lebenswillen für diese Unternehmen als Regulierungsinitiative geführt, um solche Krisen zu vermeiden. in der Zukunft.