Holding Company Depositary Receipts - HOLDs

Sie suchen nach den Vorteilen eines diversifizierten Portfolios, möchten aber nicht die damit verbundenen Gebühren bezahlen? Vielleicht möchten Sie einen direkteren und fokussierteren Ansatz, was die meisten Investmentfonds nicht bieten können. Dein Warten ist vorbei. Merrill Lynch hat eine neue Art von Investition erfunden, die diese Probleme und mehr löst. Sie heißen HOLDRs (kurz für Holding-Depositary Receipts).

Die Zusammensetzung von HOLDRs

HOLDRs sind im Grunde ein Bündel von Aktien, die als eine Sicherheit gehandelt werden.

In der Vergangenheit waren Anleger, die in eine bestimmte Branche oder Branche investieren wollten, gezwungen, Aktien von Dutzenden von Unternehmen zu kaufen, wobei sie bei jedem Kauf und Verkauf eine Maklerprovision zahlten. Diese Transaktionskosten senkten seine Anlagerenditen im Laufe der Zeit erheblich. Jetzt kann derselbe Anleger seinen Broker anrufen und eine Bestellung für HOLDRs aufgeben. Er zahlt nur eine Provision und erhält dafür Aktien von Dutzenden von Unternehmen.

Investieren in HOLDRs

HOLDRs müssen in Losen (Einheiten von 100 oder mehr) gekauft werden. Eine einzelne Regionalbank HOLDRs (Symbol: RKH) zum Beispiel wird derzeit bei 127 Dollar gehandelt. 55; was bedeutet, dass ein Investor $ 12, 755 wert ($ 127, 55 x 100 Einheiten) kaufen muss.

Beispiel für Basiswertpapiere in HOLDRs

Ein Anleger, der eine Menge von Telecom-HOLDRs erworben hat, besitzt die folgenden Vorteile:

• 27 Aktien SBC Communications
• 25 Aktien AT & T Corp
• 22 Aktien MCI WorldCom
• 12 Aktien Bell Atlantic
• 15 Aktien Bell South
• 8 Aktien GTE Corp.
• 5 Aktien BCE Inc.
• 6 Aktien Sprint FON
• 3 Aktien Sprint PCS
• 6 Aktien Global Crossing
• 3 Aktien Nextel
• 4 Aktien US West
• 6 Aktien Qwest Communications < 3 Aktien Level 3 Kommunikation
• 2 Aktien Alltell
• 1 Aktie Telefon & Datensysteme
• 1 Aktie NTL Inc.
• 2 Aktien Broadwing
• 1 Aktie McLeod USA
• 1 Aktie Century Telephone Unternehmen
• Der Investor kann jederzeit eine Stornogebühr von $ 10 pro Los zahlen und die zugrunde liegenden Aktien in Besitz nehmen (wenn Sie beispielsweise eine Menge von Telecom-HOLDRs besitzen, können Sie diese in die spezifischen Aktien umtauschen). Anzahl der Aktien der oben aufgeführten Unternehmen). Noch besser ist der Austausch von HOLDRs für die zugrunde liegenden Wertpapiere ein nicht steuerbares Ereignis, das sicherstellt, dass Ihr Geld investiert bleibt und nicht an Uncle Sam geht.

Arten von HOLDRs

Es gibt derzeit 17 Typen von HOLDRs, in die Sie investieren können. Sie sind:

Biotechnologie HOLDRS

• Breitband HOLDRS
• B2B Internet HOLDRS
• Europa 2001 HOLDRS
• Internet HOLDRS
• Internet Architektur HOLDRS
• Internet Infrastruktur HOLDRS
• Markt 2000+ HOLDRS < Öl Services HOLDRS
• Pharmaceutical HOLDRS
• Regional Bank HOLDRS
• Einzelhandel HOLDRS
• Halbleiter HOLDRS
• Software HOLDRS
• Telecom HOLDRS
• Utilities HOLDRS
• Drahtlos HOLDRS
• Die Vorteile von Direktinvestitionen vs.HOLDRs
• Eines der besten Dinge an HOLDRs ist, dass Sie Anspruch auf alle Dienstleistungen und Vorteile haben, die Sie denen bieten, die Aktien direkt kaufen. Dividenden, Jahresberichte und Aktionärsbeteiligungen werden noch vierteljährlich oder jährlich zur Verfügung gestellt.

HOLDRs vs. Investmentfonds

Mutual Funds sind Pools von Vermögenswerten, die von einem professionellen Vermögensverwalter angelegt werden.

HOLDRs hingegen sind eine Art von Basket-Investing. Sie sind lediglich eine Möglichkeit, um Aktien von Dutzenden von Unternehmen zu erwerben, indem nur ein Wertpapier gekauft wird. Obwohl sowohl Investmentfonds als auch HOLDRs gewisse Diversifikationsvorteile bieten, sind sie drastisch unterschiedliche Kreaturen.